авторефераты диссертаций БЕСПЛАТНАЯ БИБЛИОТЕКА РОССИИ

КОНФЕРЕНЦИИ, КНИГИ, ПОСОБИЯ, НАУЧНЫЕ ИЗДАНИЯ

<< ГЛАВНАЯ
АГРОИНЖЕНЕРИЯ
АСТРОНОМИЯ
БЕЗОПАСНОСТЬ
БИОЛОГИЯ
ЗЕМЛЯ
ИНФОРМАТИКА
ИСКУССТВОВЕДЕНИЕ
ИСТОРИЯ
КУЛЬТУРОЛОГИЯ
МАШИНОСТРОЕНИЕ
МЕДИЦИНА
МЕТАЛЛУРГИЯ
МЕХАНИКА
ПЕДАГОГИКА
ПОЛИТИКА
ПРИБОРОСТРОЕНИЕ
ПРОДОВОЛЬСТВИЕ
ПСИХОЛОГИЯ
РАДИОТЕХНИКА
СЕЛЬСКОЕ ХОЗЯЙСТВО
СОЦИОЛОГИЯ
СТРОИТЕЛЬСТВО
ТЕХНИЧЕСКИЕ НАУКИ
ТРАНСПОРТ
ФАРМАЦЕВТИКА
ФИЗИКА
ФИЗИОЛОГИЯ
ФИЛОЛОГИЯ
ФИЛОСОФИЯ
ХИМИЯ
ЭКОНОМИКА
ЭЛЕКТРОТЕХНИКА
ЭНЕРГЕТИКА
ЮРИСПРУДЕНЦИЯ
ЯЗЫКОЗНАНИЕ
РАЗНОЕ
КОНТАКТЫ


Pages:     | 1 || 3 | 4 |

«СОДЕРЖАНИЕ Стр. ВВЕДЕНИЕ……………………………………………………………………..... 5 ГЛАВА 1 Анализ данных по ...»

-- [ Страница 2 ] --

специалисты в области ценообразования. В то же время нельзя не отметить ряд существенных различий между оценкой и ценообразованием. Объекты ценообразования — это продукты или товары, которые производятся и поступают в продажу. Объекты оценки — это разнообразные активы, которые имеются у физических и юридических лиц. Нетрудно заметить, что при ценообразовании имеют дело с новыми, только что произведенными объектами, а при оценке имеют дело с объектами, которые уже какое-то время эксплуатировались.

Специалист по ценообразованию на предприятии является участником коммерческого процесса и заинтересован в размере назначаемой цены на свой товар: от правильности предложенной цены зависят успех бизнеса, прибыль и оборот продаж. Оценщик — независимый эксперт, он не должен иметь интереса к размеру оцениваемой стоимости (цены), его основная забота — обеспечить достоверность получаемого результата. Таким образом, организационно-правовое положение специалиста по ценообразованию и оценщика принципиально разное.

Оценщик в своей деятельности активно использует рыночную информацию о ценах, т.е. он пользуется результатами процесса ценообразования. При применении отдельных методов оценщик пытается как бы смоделировать вероятный ценообразующий процесс.

Разное правовое положение специалистов по ценообразованию и оценке отражается на способах представления итоговых результатов. Свободное рыночное ценообразование не требует от участников сделки купли-продажи каких-либо обоснований о размере договорной цены. На подавляющее большинство товаров, свободно обращающихся на рынке, специалистам по ценообразованию не нужно представлять обоснования в какие-либо органы, почему они назначили ту или иную цену.

Известно, что в ценообразовании большое значение имеют интуиция, опытность, профессиональное ощущение рыночной ситуации, психологическое воздействие на клиента и другие субъективные факторы. Другое дело — работа оценщика. Оценщик обязан составить обстоятельный отчет об оценке и доказать перед заказчиком полученные результаты. Он должен привести и документально подтвердить свои расчеты. Поэтому при оценке ведущая роль принадлежит умению специалиста находить исходную информацию, анализировать ее и с помощью общепризнанных методов рассчитывать искомую стоимость. Таким образом, оценщик не может сослаться в отчете на интуицию и свои субъективные ощущения.

Оценка стоимости как наука базируется на ряде фундаментальных положений экономической теории и других смежных наук. Эти положения в форме неких постулатов, которые обязательно должны учитываться при оценке стоимости, называют общеэкономическими принципами оценки. Одними из первых данные принципы сформулировали американские специалисты по оценке недвижимости Дж. Фридман и Н. Ордуэй. Общеэкономические принципы оценки в их содержательном аспекте являются едиными для всех видов имущества.

Принципы оценки можно подразделить на следующие три группы:

1. принципы, основанные на представлениях владельца имущества;

2. принципы, обусловленные факторами функционирования объекта и его взаимодействия с другими объектами имущества;

3. принципы, связанные с рыночной средой [Оценка стоимости машин, 2003].

К основным методам ценообразования относятся затратные, рыночные и параметрические методы, о них подробно рассказано в п.2.2 настоящей главы.

К основным подходам к оценке стоимости объекта относятся: затратный, сравнительный (рыночный) и доходный подходы, о них подробно рассказано в п.2.6 настоящей главы.

В данной диссертационной работе для разработки методологии предлагается применить как методы ценообразования, так и подходы к оценке стоимости. Обоснование выбора методов ценообразования для определения стоимости проектирования представлено в п.2.2 настоящей главы, подхода к оценке стоимости – в п.2.6.

О применении совокупности методов ценообразования и подходов к оценке стоимости и методах выведения итоговой величины стоимости проектных работ сказано в п.2.7 данной главы.

2.2 Ценообразование на проектные работы средств океанотехники В настоящей работе проектные работы рассматриваются как товар, рыночная стоимость которого подлежит определению.

Ценообразование - это процесс образования и формирования цены на товар (услугу), характеризуемый, прежде всего методами и способами установления цен в целом, относящимися ко всем товарам. От правильности выбора метода ценообразования, зависит достижение целей компании и ее развитие в будущем.

Комплексный анализ влияния различных фактов на уровень цен и выбор оптимального метода ценообразования обеспечивают увеличение прибыли.

Наиболее распространенными методами ценообразования в настоящее время являются:

- затратное ценообразование, принимающее в качестве отправной точки фактически затраты (издержки) организации на производство, реализацию и пост сопровождение услуги;

- следование за конкурентом, то есть использование стратегии и тактики ценообразования наиболее успешно работающих конкурентов;

- методы с ориентацией на спрос (включая ценностное ценообразование, обеспечивающее получение прибыли за счет достижения оптимального соотношения «ценность/затраты») [Янченко В., 2010].

Можно выделить несколько факторов, под воздействием которых находится предприятие при выборе способа ценообразования на свой товар:

- Фактор затрат — затраты и прибыль составляют минимальную цену товара. Самый простой способ образования цены: при известных издержках и расходах прибавить приемлемую норму прибыли. Однако даже если цена только покрывает расходы, нет гарантии, что товар будет куплен. Именно поэтому некоторые предприятия становятся банкротами, рынок может оценить их товары ниже, чем стоят производство и продажа.

- Фактор конкуренции — конкуренция оказывает сильное влияние на ценовую политику. Можно спровоцировать всплеск конкуренции, назначив высокую цену, или устранить ее, назначив минимальную. Если товар требует особого метода производства, или производство его очень сложное, то низкие цены не привлекут к нему конкурентов, но высокие цены подскажут конкурентам, чем им стоит заняться.

- Фактор ценности — один из наиболее важных факторов. Каждый товар способен в определенной степени удовлетворить потребности покупателей. Для согласования цены и полезности товара можно: придать товару большую ценность, просветить покупателя посредством рекламы о ценности товара, скорректировать цену так, чтобы она отвечала настоящей ценности товара.

- Фактор общественного мнения — обычно у людей имеется некоторое представление о цене товара, независимо от того, является ли он потребительским или промышленным. Приобретая товар, они руководствуются некоторыми границами цен, или ценовым радиусом, определяющим, по какой цене они готовы купить товар. [Фролова Т.А., 2009].

В данной диссертационной работе предлагается применить затратный метод ценообразования для определения себестоимости данного вида услуг и нормы рентабельности.

Далее рассмотрим подробнее разновидности затратного, рыночного и параметрического методов ценообразования.

2.2.1 Затратные методы ценообразования Затратные методы ценообразования предполагают расчет цены продажи продукции путем прибавления к издержкам производства некой определенной величины. К ним можно отнести следующие методы:

1) полных издержек;

2) прямых затрат;

3) предельных издержек;

4) на основе анализа безубыточности;

5) учета рентабельности инвестиций;

6) надбавки к цене.

Суть метода полных издержек (метод «издержки плюс») состоит в суммировании совокупных издержек (переменные (прямые) плюс постоянные (накладные) издержки) и прибыли, которую фирма рассчитывает получить.

Если предприятие отталкивается от определенного процента рентабельности производства продукции, то расчет продажной цены может быть произведен по формуле 2.1:

Р = С (1+ R/100), (2.1) где Р — продажная цена;

С — полные издержки на единицу продукции;

R — ожидаемая (нормативная) рентабельность.

Сущность метода прямых затрат (метод минимальных издержек, метод стоимостного изготовления) состоит в установлении цены путем добавления к переменным затратам определенной надбавки — прибыли. При этом постоянные расходы, как расходы предприятия в целом, не распределяются по отдельным товарам, а погашаются из разницы между суммой цен реализации и переменными затратами на производство продукции. Эта разница получила название «добавленной», или «маржинальной».

Расчет цен на основе метода предельных издержек также базируется на анализе себестоимости, но он более сложен, чем рассмотренные методы. При предельном ценообразовании надбавка делается только к предельно высокой себестоимости производства каждой последующей единицы уже освоенного товара или услуги.

К методам ценообразования на основе издержек производства относится расчет цен на основе анализа безубыточности и обеспечения целевой прибыли.

Фирма стремится установить на свой товар цену на таком уровне, который обеспечивал бы ей получение желаемого объема прибыли.

Точку безубыточности можно также найти аналитическим методом по следующей формуле 2.2:

BSV = FC / TR, (2.2) где BSV — точка безубыточности;

FC — постоянные затраты;

TR — валовая прибыль.

TR=P-VC, Р – цена единицы продукции;

VC – переменные затраты на единицу продукции;

На Рисунке 2.1 приведен пример графика расчета точки безубыточности, на данном графике: постоянные затраты составляют 300 ден.ед., переменные затраты - 10 ден.ед./ед. продукции., цена - 25 ден.ед./ед. продукции. Следовательно, точка безубыточности BSV = 300/(25-10) =20 ед. продукции.

Рисунок 2.1 График расчета точки безубыточности Метод учета рентабельности инвестиций. Основная задача метода состоит в том, чтобы оценить полные затраты при различных программах производства товара и определить объем выпуска, реализация которого по определенной цене позволит окупить соответствующие капиталовложения.

Метод надбавки к цене предполагает умножение цены приобретения товара на повышающий коэффициент по формуле 2.3:

Ps = Pp x (1 + m), (2.3) где Ps — цена продажи;

Pp — цена приобретения;

m — повышающий коэффициент (торговая надбавка), %.

Повышающий коэффициент может быть рассчитан несколькими способами.

Первым способом исчисляется процент наценки на основе цены приобретения товара по формулам 2.4-2.5:

m p = (Ps — Pp) / Pp (2.4) m p = M / (Ps — M), (2.5) где mp — коэффициент добавочной стоимости по отношению к цене приобретения;

S — цена продажи;

С — себестоимость;

М — маржа (прибыль).

Вторым способом исчисляется процент наценки на основе цены реализации по приводимым ниже формулам 2.6-2.7:

ms (%) = (Ps — Pp) / Ps (2.6) ms (%) = M / (Pp + M), (2.7) где ms — коэффициент добавочной стоимости по отношению к цене продажи.

Процент наценки на основе цены реализации легко пересчитывается в процент наценки на основе цены приобретения товара. Возможна и обратная операция. Их взаимосвязь выражается формулами 2.8-2.9:

m s = m p / (100% + m p) (2.8) m p = m s / (100% — m s). (2.9) Выражение коэффициента повышения цены от цены продажи через коэффициент повышения цены от себестоимости называется восстановлением себестоимости. И наоборот, выражение коэффициента повышения цены от себестоимости через коэффициент повышения цены от цены продажи называется восстановлением цены продажи [Фролова Т.А., 2009].

2.2.2 Рыночные методы ценообразования Предприятия, использующие рыночные методы с ориентацией на потребителя, прежде всего, ориентированы в своей практике ценообразования на сложившийся уровень спроса на товар, на эластичность спроса, а также на ценностное восприятие потребителем их продукции.

Методы ценообразования, основанные на воспринимаемой ценности товара, базируются на величине экономического эффекта, получаемого потребителем за время использования товара. К данной подгруппе методов можно отнести:

1) метод расчета экономической ценности товара;

2) метод оценки максимально приемлемой цены.

Процедура расчета цены по методу расчета экономической ценности товара для потребителя состоит из следующих этапов:

1) определение цены (или затрат), связанной с использованием того блага, которое покупатель склонен рассматривать как лучшую из реально доступных ему альтернатив;

2) определение всех параметров, которые отличают данный товар, как в лучшую, так и в худшую сторону, от товара-альтернативы;

3) оценка ценности для покупателя различий в параметрах данного товара и товара-альтернативы;

4) суммирование цены безразличия и оценок положительной и отрицательной ценности отличий товара от товара-альтернативы.

Вторым способом определения цены через воспринимаемую ценность товара является метод оценки максимально приемлемой цены. Данный подход особенно полезен для установления цен на промышленные товары, когда базовая выгода для покупателя состоит в снижении издержек. Данный метод не рассматривается подробно в диссертационной работе, т.к. не применим для проектных работ.

Подгруппа методов с ориентацией на спрос может быть подразделена на:

1) метод анализа пределов;

2) метод анализа пика убытков и прибылей.

Метод на основе анализа пределов чаще всего используется компаниями, ведущими или начинающими свою хозяйственную деятельность на несовершенном, незрелом рынке. В этом случае фирмы-продавцы пытаются определить цену в районе точки совпадения предельных доходов и расходов, т.е.

на уровне, обеспечивающем достижение максимально высокой прибыли, найдя соответствующие этой точке объемы продаж и определив цену на данное время.

Однако определение цены на основе анализа пределов является уместным в случае, если фирма исходит из предпосылки достижения максимальной прибыли.

Метод определения цены продажи на основе анализа пика убытков и прибылей позволяет найти объем производства и объем продаж, соответствующие такому положению, когда общая сумма прибылей и общая сумма затрат равны между собой. При этом данный способ применяется в случае, когда целью компании является определение цены, дающей возможность получить максимум прибыли. Он позволяет определить ряд возможных цен в результате их сравнения с прямой суммарных издержек, которая строится из предложений;

на основе этих нескольких вариантов цен, находится требуемая цена, позволяющая получать максимальную прибыль.

Методы расчета цены с ориентацией на конкуренцию устанавливают цены на товары и услуги через анализ и сравнение силы дифференциации товаров данной фирмы с фирмами-конкурентами на конкретном рынке. При этом во внимание принимается сложившийся уровень цен. Таким образом, метод определения цены с ориентацией на конкуренцию состоит в определении цены с учетом конкурентной ситуации и конкурентного положения данной фирмы на рынке. Методы установления цены с ориентацией на конкурентов можно подразделить на:

1) метод следования за рыночными ценами;

2) метод следования за ценами фирмы-лидера на рынке;

3) метод определения цены на основе привычных, принятых в практике данного рынка цен;

4) метод определения престижных цен;

5) состязательный метод [Фролова Т.А., 2009].

2.2.3 Параметрические методы ценообразования Фирмы часто испытывают необходимость в проектировании и освоении производства такой продукции, которая не заменяет ранее освоенную, а дополняет или расширяет уже существующий параметрический ряд изделий. Под параметрическим рядом понимается совокупность конструктивно и технологически однородных изделий, предназначенных для выполнения одних и тех же функций и отличающихся друг от друга значениями технико экономических параметров в соответствии с выполняемыми производственными операциями.

Нормативно-параметрические методы – это методы установления цен на новую продукцию в зависимости от уровня ее потребительских свойств с учетом нормативов затрат на единицу параметра. К данной группе методов ценообразования можно отнести:

1) метод удельных показателей;

2) метод регрессионного анализа;

3) агрегатный метод;

4) балловый метод.

Метод удельных показателей используется для определения и анализа цен небольших групп продукции, характеризующихся наличием одного основного параметра, величина которого в значительной степени определяет общий уровень цены изделия. При данном методе первоначально рассчитывается удельная цена P’ по формуле 2.10:

P’ = Pb / Nb, (2.10) где Pb — цена базисного изделия;

Nb — величина параметра базисного изделия.

Затем рассчитывается цена нового изделия P по формуле 2.11:

P = P’ x N, (2.11) где N — значение основного параметра нового изделия в соответствующих единицах измерения.

Этот метод можно применять для обоснования уровня и соотношения цен небольших параметрических групп продукции, имеющих несложную конструкцию и характеризующихся одним параметром. Он крайне несовершенен, поскольку игнорирует все другие потребительские свойства изделия, не учитывает альтернативные способы использования продукции, а также полностью игнорирует спрос и предложение.

Агрегатный метод заключается в суммировании цен отдельных конструктивных частей изделий, входящих в параметрический ряд, с добавлением стоимости оригинальных узлов, затрат на сборку и нормативной прибыли.

Метод регрессионного анализа применяется для определения зависимости изменения цены от изменения технико-экономических параметров продукции, относящейся к данному ряду, построения и выравнивания ценностных соотношений и определяется по формуле 2.12:

P = f (Х1, Х2, … Хn), (2.12) где Х1, 2,…n — параметры изделия.

Этот метод позволяет моделировать изменение цен в зависимости от их параметров, строго определять аналитическую форму связи и использовать рассчитанные уравнения регрессии для определения цен изделий, входящих в параметрический ряд. Метод регрессионного анализа является более точным среди других параметрических методов. Увязка цен с качеством достигается с помощью экономико-параметрических приемов и вычислительной техники.

Балловый метод состоит в том, что на основе экспертных оценок значимости параметров изделий для потребителей каждому параметру присваивается определенное количество баллов, суммирование которых дает своего рода оценку технико-экономического уровня изделия. Он незаменим в тех случаях, когда цена зависит от многих параметров качества, в том числе от таких, которые не поддаются количественному соизмерению (формула 2.13).

, (2.13) где P’ — цена одного балла;

Pb — цена базового изделия-эталона;

M — балловая оценка i-го параметра базового изделия;

Vi — весомость параметра.

Далее определяется цена нового изделия (формула 2.14):

P = S(Mni x Vi) x P’, (2.14) где Mni — балловая оценка i-го параметра нового изделия [Фролова Т.А., 2009].

Как уже было сказано ранее, в разрабатываемой методологии оценки стоимости проектных работ средств океанотехники будет применяться затратный метод.

Из совокупности затратных методов наиболее подходящим для данной сферы услуг является метод полных издержек (метод «издержки плюс»), в связи с этим далее в этой главе подробно рассматривается структура себестоимости и норма рентабельности проектных работ.

Также для разработки методологии необходимо рассмотреть подходы к оценке стоимости, которые применяются при оценке нематериальных активов, каким является проектирование того или иного объекта. Данные подходы 2.3 Методы определения себестоимости проектных работ В п. 1.1 Главы 1 данной работы представлена формула 1.1, по которой рассчитывается себестоимость проектных работ. В данном разделе более подробно рассматривается структура себестоимости этих работ, требования к учету расходов на НИОКР с точки зрения стандартов бухгалтерского учета РФ.

Также представлен состав затрат, включенных в себестоимость проектно изыскательских работ, в соответствии с п.2: [Письмо Минфина №66, 1994];

данный нормативный документ утратил силу, но представляет интерес группировкой затрат на производство проектно-изыскательских работ.

2.3.1 Состав себестоимости проектных работ В соответствии с [Сборник типовых технологических нормативов…, М.

1996], важным инструментом для эффективной организации проектного производства, в особенности в условиях рыночных отношений, - являются технологические нормативы проектных работ, которые формируются в ходе проведения технологической подготовки проектирования и нормирования проектных процедур.

Основным из технологических нормативов является трудоемкость проектных работ.

Известно, что трудоемкость проектной продукции является основой при расчете ее себестоимости. Это связано с тем, что в проектных организациях наиболее весомой составляющей в структуре затрат на проектное производство является оплата труда специалистов-проектировщиков (около 65 процентов), а также управленческого и вспомогательного персонала (около 5 процентов).

Подобное обстоятельство характерно для большинства организаций и сфер деятельности, производство которых основано на использовании интеллектуального труда исполнителей с применением преимущественно информационных технологий.

Основная доля затрат на проектное производство разделяется на прямые и накладные затраты. Прямые затраты непосредственно связаны с принятой технологией проектирования. Накладные расходы являются косвенными, они создают условия для общей производственной и хозяйственной деятельности (включают расходы на содержание аппарата управления). В себестоимость работ, кроме прямых и накладных расходов, входят также плановые накопления, дающие в итоге прейскурантную (сметную) стоимость выполнения проектно изыскательских работ.

Здесь необходимо отметить, что во ФГУП «Крыловский государственный научный центр»» норматив накладных расходов составляет 120% от заработной платы (см. п.1.1 Главы 1). В связи с данной особенностью, доля оплаты труда специалистов-проектировщиков в общей структуре затрат на проектирование будет ниже, чем это указано в [Сборник типовых технологических нормативов…, М. 1996].

Источником экономии средств по этим элементам являются:

- совершенствование технологии проектирования;

- совершенствование организации труда и управления проектным производством;

- экономия материально-технических ресурсов.

Основной статьёй себестоимости является заработная плата специалистов проектировщиков (примерно 65 процентов от общей суммы затрат на проектирование). В основе этого показателя в свою очередь лежит трудоёмкость проектных работ (формула 2.15):

З = ti зi (2.15) где: З - заработная плата проектного персонала;

ti - трудоёмкость выполнения i-ой проектной работы (чел.-час);

зi - почасовая ставка заработной платы i-го специалиста-проектировщика (руб./час).

Большое значение, в особенности в условиях рыночных отношений, имеет анализ показателей трудоемкости проектных работ в целях обоснования договорных цен на проектные работы и услуги, а также для оценки рентабельности и конкурентоспособности проектно-изыскательских организаций на отечественном и международном рынке проектной продукции. В этих целях можно использовать показатель затрат на рубль проектных работ.

Показатель затрат на рубль проектных работ З рассчитывается как отношение полной себестоимости работ С к их сметной стоимости О, т.е. (см.

формулу 2.16):

(2.16) Затраты на рубль проектных работ и прибыль прямо связаны между собой:

чем ниже уровень затрат на рубль проектной продукции, тем выше прибыль проектной организации.

В соответствии с п.2: «Состав затрат, включенных в себестоимость проектно-изыскательских работ» [Письмо Минфина №66, 1994]*, затраты в зависимости от способов их включения в себестоимость проектно-изыскательских работ подразделяются на прямые затраты и накладные расходы.

Под прямыми затратами понимаются расходы, связанные с производством проектно-изыскательских работ, которые можно прямо и непосредственно включать в себестоимость работ по соответствующим объектам учета.

К накладным расходам относятся затраты, связанные с управлением производством проектно-изыскательских работ, которые включаются в себестоимость объекта учета с помощью методов, принятых организацией.

Затраты на производство проектно-изыскательских работ при планировании и в учете могут группироваться проектно-изыскательской организацией по элементам и статьям затрат.

В статистической отчетности себестоимость отражается в соответствии с порядком ее составления, установленным Госкомстатом России.

*Постановление Правительства РФ от 05.08.1992 N 552, в соответствии с которым издан данный документ, утратило силу в связи с изданием Постановления Правительства РФ от 20.02.2002 N 121. Позицию Минфина РФ по данному вопросу см. в письме Минфина РФ от 29.04.2002 N 16-00-13/03.

Группировка затрат по элементам (материальные затраты, затраты на оплату труда, отчисления на социальные нужды, амортизация основных фондов, прочие затраты) производится проектно-изыскательской организацией исходя из состава затрат, включаемых в тот или иной элемент, установленного типовым Положением о составе затрат по производству и реализации продукции (работ, услуг), включаемых в себестоимость продукции (работ, услуг), и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при налогообложении прибыли.

Проектно-изыскательским организациям для целей учета и отчетности в качестве типовой рекомендуется группировка затрат на производство работ по следующим статьям расходов:

Затраты на оплату труда производственного персонала;

Отчисления на социальные нужды;

Амортизация (износ) основных производственных фондов;

Материалы и услуги;

Расходы на командировки;

Расходы на производство изысканий;

Расходы, связанные с применением ЭВМ;

Прочие прямые затраты;

Накладные расходы.

Не включаются в себестоимость проектно-изыскательских работ:

Затраты на выполнение силами организации (или оплату) работ и услуг, не связанных с производством проектно-изыскательских работ;

Расходы и потери, отражаемые на счете учета прибылей и убытков;

Расходы, осуществляемые за счет прибыли, остающейся в распоряжении проектно-изыскательской организации, и других целевых поступлений.

2.3.2 Требования к учету расходов на НИОКР - сравнительный анализ Международных стандартов финансовой отчетности (МСФО) и Российских стандартов бухгалтерского учета (РСБУ) В статье [Требования к учету расходов, 2008] проведен сравнительный анализ требований, предъявляемых к признанию и первоначальной оценке расходов на НИОКР, к составу затрат, включаемых в себестоимость объекта НИОКР, с точки зрения МСФО и РСБУ.

В таблице П 3.1 приложения 3 представлены результаты данного сравнительного анализа.

2.4 Уровень рентабельности проектных организаций В п.1.3 Главы 1 данной работы были представлены результаты анализа существующих методик оценки стоимости проектирования капитального строительства производственного и непроизводственного назначения. В качестве основы для определения стоимости и формирования договорной цены на разработку проектной документации в настоящее время используются Справочники базовых цен на проектные работы для строительства, утвержденные Государственным Комитетом РФ по строительству и жилищно-коммунальному хозяйству.

В [Сборник разъяснений, 2002] сказано, что в настоящее время уровень рентабельности проектных организаций не регламентирован, и устанавливать этот средний «нормативный» уровень рентабельности в настоящее время не целесообразно, так как при разработке Справочников были использованы обобщенные данные о затратах на производство проектной продукции ведущих проектных организаций, имеющих различную структуру затрат и рентабельность.

Для каждой проектной организации значение показателя рентабельности при определении его базовой цены на свою продукцию будет индивидуальным, в зависимости от сложившегося уровня ее затрат, загрузки и других факторов.

На данный момент, в ФГУП «Крыловский государственный научный центр» нормативный уровень рентабельности проектных работ составляет 15%.

2.5 Метод расчета стоимости проектных работ средств океанотехники в процентах от их строительной стоимости В данной диссертационной работе также предлагается применить метод расчета стоимости проектных работ средств океанотехники в процентах от строительной стоимости. Как было сказано в п. 1.2. Главы 1, основой для оценки стоимости проектирования объекта сегодня чаще всего является его строительная стоимость.

Применение метода расчета стоимости проектных работ в процентах от строительной стоимости объекта предполагает следующую последовательность действий:

1. Расчет строительной стоимости средства океанотехники;

2. Определение доли проектных работ в общей стоимости средства океанотехники;

3. Расчет стоимости проектных работ в процентах от строительной стоимости объекта.

При этом доля проектных работ в общей стоимости средства океанотехники может варьироваться от 7 до 20%.

2.6. Подходы к оценке стоимости проектных работ В настоящее время существуют 3 основных подхода к оценке стоимости:

1. Затратный подход — совокупность методов оценки стоимости объекта оценки, основанных на определении затрат, необходимых для восстановления либо замещения объекта оценки, с учетом его износа;

2. Сравнительный (рыночный) подход — совокупность методов оценки стоимости объекта оценки, основанных на сравнении объекта оценки с аналогичными объектами, в отношении которых имеется информация о ценах сделок с ними;

3. Доходный подход — совокупность методов оценки стоимости объекта оценки, основанных на определении ожидаемых доходов от объекта оценки.

Проектные работы средств океанотехники можно отнести к нематериальным активам (НМА), поэтому для оценки стоимости данных работ могут использоваться подходы, применяющиеся для оценки стоимости НМА.

Прежде чем затрагивать вопросы оценки стоимости НМА, следует отметить, что к нематериальным активам не всегда в полной мере применим стандарт рыночной стоимости. Дело в том, что рыночная стоимость – это наиболее вероятная цена, по которой объект может быть отчужден на открытом рынке в условиях конкуренции. Но для ряда нематериальных активов не приходится говорить о наиболее вероятной цене сделки, поскольку рынок таких объектов развит слабо либо практически отсутствует. Некоторые исследователи отмечают, что для ряда нематериальных активов можно говорить лишь о так называемом “arm’s-length standard” (стандарт стоимости “из рук в руки”). Этот стандарт не требует наличия рынка, предполагая лишь независимость участников сделки и отсутствие давления на совершающие сделку стороны.

В основном, для оценки НМА применимы те же три основополагающих подхода, которые применяются для оценки в целом: это затратный, доходный и сравнительный подходы. Вместе с тем, по отношению к НМА использование этих подходов несет свою специфику, поскольку нематериальный актив является довольно нестандартным объектом для оценки [Белышева И., Козлов Н., 2008].

Удобство применения того или иного подхода зависит от того, какой именно нематериальный актив оценивается. Например, в известной монографии Г.Смита и Р.Парра [Smith G.V., Parr R.L., 2000] приведена таблица, отражающая применимость, с точки зрения этих авторов, подходов к оценке для оценки различных типов НМА:

Согласно данной таблице, для оценки стоимости проектных работ в первую очередь следует применять доходный подход, во вторую – сравнительный, и в третью – затратный.

В данной диссертационной работе предлагается применить сразу 2 подхода к оценки стоимости проектных работ средств океанотехники: доходный и сравнительный.

Таким образом, в данном разделе остановимся подробнее на методах доходного подхода, т.к. можно утверждать, что методы доходного подхода относятся к методам, наиболее часто используемым в оценке и экономическом анализе нематериальных активов [Рейли Р., Швайс Р, 2005], какими и являются работы по проектированию средств океанотехники, а также рассмотрим применение сравнительного подхода в «классическом» его понимании.

2.6.1 Доходный подход к оценке стоимости Основным подходом к стоимостной оценке интеллектуальной собственности и нематериальных активов считается доходный подход в широком его понимании. Методы на основе рыночного и затратного подходов могут использоваться в качестве дополнения к доходным методам. В целом это соответствует общим принципам профессиональной оценки.

Основные методы доходного подхода:

1. Метод «Освобождение от роялти»;

2. Метод «Дисконтирование/капитализация преимущества в доходах»;

3. Метод «Дисконтирование/капитализация экономии затрат».

Методы (2) и (3) применимы для установления стоимости активов в использовании для научно-технических организаций (предприятий), которые сами производят продукцию с использованием НМА. При этом метод (2) более приспособлен для оценки исключительных прав на патентоспособные решения, реализованные в изделиях, а метод (3) – для оценки технологических «ноу-хау».

Метод (2) позволяет учесть не только преимущества в прибыли от реализации каждого изделия, но и от расширения рынка сбыта за счет конкурентов. В тех случаях, когда есть возможность достаточно точно подсчитать дополнительный доход, получаемый в результате использования конкретного нематериального актива, применение метода (2) предпочтительнее. Как правило, для организаций и предприятий научно-технической сферы такая возможность отсутствует. Поэтому чаще применяется метод (3).

Суть метода (3) состоит в следующем.

Технология производства продукции на данном предприятии сравнивается по эффективности с технологией, используемой при производстве аналогичной продукции на других предприятиях, не обладающих оцениваемыми технологическим «ноу-хау», но реализующим свою продукцию по тем же ценам, что и рассматриваемое предприятие. Сравнение производится в стоимостном выражении, но предпочтительно на основании натуральных показателей, таких как: расход электроэнергии, материалов, рабочего времени [Оценка стоимости нематериальных активов, 2003], [Хольцер Н. В., 2008].

Метод дисконтирования экономии затрат доходного подхода для оценки стоимости проектирования средства океанотехники предполагает сравнение технических концепций освоения месторождения:

1. Техническая концепция, предполагающая использование средства океанотехники для добычи нефти/газа, рассматриваемого как технологическое «ноу-хау»;

2. Техническая концепция, предполагающая использование уже известной технологии для добычи нефти/газа (без «ноу-хау»).

При этом объем добычи нефти/газа, а соответственно выручка, является одинаковым для 2 вариантов концепций. Сравнению подлежат только денежные потоки капитальных и эксплуатационных затрат, налоговых платежей.

Результатом такого сравнения является нахождение экономии затрат на каждом году жизненного цикла. Далее экономия затрат подлежит дисконтированию.

Оценка стоимости проектных работ доходным подходом производится путем перемножения полученной суммы дисконтированной экономии затрат и доли от внедрения технологического «ноу-хау»

2.6.2 Сравнительный подход к оценке стоимости Сравнительный подход может применяться для тех видов проектных работ, сделки по которым часто совершаются на рынке. Исходной информацией для расчета стоимости проектных работ средств океанотехники служат договорные цены на аналогичные работы. Расчет стоимости проектирования производится путем корректировки цен на аналогичные работы с помощью соответствующих коэффициентов.

Расчеты методами, использующими сравнительный подход осуществляются по следующим этапам.

Этап 1 Изучение соответствующего рынка проектных работ и сбор информации о недавно выполненных аналогичных научно-исследовательских работах (НИР). Точность расчетов в значительной мере зависит от количества и качества собранной информации. Необходимо убедиться, что выполненные НИР действительно сопоставимы с оцениваемыми проектными работами средств океанотехники по своим функциям и параметрам.

Этап 2 Проверка информации. Необходимо убедиться, прежде всего, в том, что цены не искажены какими-либо чрезвычайными обстоятельствами.

Проверяется также достоверность информации о дате выполнения работ, технических и других характеристиках проектируемых объектов.

Этап 3 Сравнение оцениваемого объекта с каждым из аналогичных объектов и выявление отличия по дате выполнения, объему работ, техническим характеристикам проектируемого объекта, местоположению, исполнению и т.д.

Все различия должны быть зафиксированы и учтены.

Этап 4 Расчет стоимости проектных работ путем корректировки цен на аналогичные нематериальные активы. В той мере, в какой оцениваемый объект отличается от аналогичного, в цену последнего вносят поправки с тем, чтобы определить, по какой цене мог быть продан объект, если бы обладал теми же характеристиками, что и оцениваемый объект. При анализе цен аналогичных объектов могут применяться следующие расчетные процедуры:

1) определение стоимости дополнительных элементов путем парных сравнений;

2) определение корректирующих коэффициентов, учитывающих различия между объектами по отдельным параметрам;

3) расчет стоимости с помощью мультипликатора дохода;

4) расчет стоимости с помощью корреляционных моделей.

Определение стоимости дополнительных элементов осуществляется путем сравнения цен у двух групп объектов: имеющих и не имеющих эти элементы.

Определение корректирующих коэффициентов используется тогда, когда сравниваемые нематериальные активы различаются по отдельным параметрам.

Данные параметры можно учесть в стоимости путем введения соответствующих повышающих или понижающих коэффициентов.

Способ расчета стоимости с помощью мультипликатора дохода, представляющего собой отношения цены аналогичного объекта к ежегодному доходу его владельца;

применим к тем нематериальным активам, функционирование которых приносит доход.

Для каждого аналогичного объекта рассчитывают мультипликатор дохода, затем выводят усредненное значение мультипликатора для всей группы объектов.

Стоимость данного объекта получают умножением усредненного мультипликатора на прогнозируемую величину дохода от данного объекта.

Расчет стоимости нематериальных активов с помощью корреляционной модели возможен в том случае, когда имеется достаточно большое количество аналогичных объектов и можно путем статистической обработки информации построить корреляционную модель, описывающую зависимость вероятной цены объекта от нескольких его основных параметров.

Из всех рассмотренных расчетных процедур для оценки стоимости проектных работ средств океанотехники наиболее применима процедура определения корректирующих коэффициентов, учитывающих различия между оцениваемой НИР и аналогичными уже выполненными работами по отдельным параметрам. К основным параметрам можно отнести:

- технические характеристики проектируемого объекта;

- продолжительность выполнения работ;

- количество проектантов, задействованных для выполнения НИР и др.

2.7 Применение совокупности методов ценообразования и подходов к оценке стоимости Как уже говорилось в настоящей главе, в данной диссертационной работе для разработки методологии предлагается применить как методы ценообразования, так и подходы к оценке стоимости.

Применение и методов ценообразования, и подходов к оценке стоимости работ допустимо. В разрабатываемой методологии проектные работы предлагается рассмотреть и как новый разрабатываемый объект, применив к нему затратный метод ценообразования, и как уже существующий объект, применив к нему доходный и сравнительный подходы к оценке стоимости, а также метод расчета стоимости проектных работ в процентах от строительной стоимости проектируемого объекта.

В оценке стоимости недвижимости существует метод анализа иерархии (МАИ), который применяется для согласования результатов, полученных с использованием различных подходов и методов оценки стоимости.

Первым шагом МАИ является структурирование проблемы, согласование результатов в виде иерархии. В наиболее простом виде иерархия строится с вершины, представляющей цель проблемы через промежуточные уровни, обычно являющиеся показателем сравнения к самому нижнему уровню, который в общем случае является набором альтернатив.

После иерархического воспроизведения проблемы строится матрица сравнения показателей и рассчитывается значение приоритетов показателей.

Элемент матрицы - aij - представляет собой интенсивность элемента иерархии i относительно иерархии j.

Интенсивность проявления обычно оценивается по шкале интенсивности в балльных оценках от 1 до 9:

1 - равная важность;

3 - умеренное превосходство одного над другим;

5 - существенное превосходство;

7 - значительное превосходство;

9 - очень сильное превосходство;

2,4,6,8 - промежуточные значения.

Если при сравнении элементов иерархии ij получается aij = 5, то aji = 1/5, сравниваются результаты, получившиеся на нижнем уровне, т.е. набор альтернатив между собой и по каждому выбранному показателю отдельно.

Определяется итоговое значение веса каждой альтернативы путем умножения локальных приоритетов на приоритет соответствия показателя на вышестоящем уровне и дальнейшем суммировании по каждому элементу в соответствии с показателем, на который воздействует элемент (см. рис.

2.2).

Итоговая согласованная стоимость А Б В Метод 1 Метод 2 Метод 3 Метод Рисунок 2.2 Согласование результатов оценки проектных работ Структурирование по иерархии:

А. Точность метода (соответствие применяемого метода цели оценки);

Б. Тип, качество, обширность, данных, необходимых для проведения анализа;

В. Способность параметров используемых методов учитывать специфические особенности проектных работ, влияющие на их стоимость.

Строится матрица согласования и рассчитывается значения показателей (см.

табл. 2.1).

Таблица 2.1 Матрица согласования показателей А Б В Расчет Вес показателя А Б В Сумма Затем проводится сравнение результатов на нижнем уровне по каждому показателю (см. табл. 2.2).

Таблица 2.2 Оценка результатов по показателю А Вес Метод 1 Метод 2 Метод 3 Метод 4 Расчет показателя Метод Метод Метод Метод Сумма После проведения оценки по каждому показателю (А, Б, В) рассчитывается итоговое значение весов каждого метода. Итоги объединяются в таблице (см.

табл. 2.3).

Таблица 2.3 Матрица согласования результатов А Б В Расчет Вес показателя Метод 1 Х Метод 2 Х Метод 3 Х Метод 4 Х Сумма Последним шагом согласования цены проектирования является расчет стоимости по формуле 2.17:

С= (С1*Х1) + (С2*Х2) + (С3*Х3) + (С4*Х4), (2.17) где С1, С2, С3, С4 - стоимость проектирования, полученная методами 1,2,3, соответственно;

Х1, Х2, Х3, Х4 - вес каждого подхода.

Таким образом, в результате использования методов ценообразования и подходов к оценке стоимости проектирования и согласования полученных результатов получаем стоимость оцениваемого объекта [Официальный сайт консалтинговой группы ООО «БК-Аркадия»].

ГЛАВА 3 РАЗРАБОТКА МЕТОДОЛОГИИ ОЦЕНКИ СТОИМОСТИ РАБОТ ПО ПРОЕКТИРОВАНИЮ СРЕДСТВ ОКЕАНОТЕХНИКИ В основе разрабатываемой методологии лежит принцип параллельного использования нескольких методов и подходов к оценке стоимости.

Предполагается использование 2 методов ценообразования и 2 подходов к оценке стоимости проектных работ и далее – метода анализа иерархии (МАИ) для согласования полученных результатов и определения конечной стоимости проектирования средства океанотехники.

В предыдущей главе были рассмотрены методы ценообразования и подходы к оценке стоимости проектных работ средств океанотехники. Основной вывод Главы 2 состоит в том, что в разрабатываемой методологии для расчета стоимости проектирования будут применены как методы ценообразования, так и подходы к оценке стоимости.

Методы и подходы, применяемые в разрабатываемой методологии для определения стоимости проектирования следующие:

1. Затратный метод ценообразования;

2. Доходный подход к оценке стоимости;

3. Сравнительный подход к оценке стоимости;

4. Метод расчета стоимости проектных работ средств океанотехники в процентах от их строительной стоимости.

Необходимо отметить, что из совокупности затратных методов наиболее применимым для данной сферы услуг является метод полных издержек (метод «издержки плюс»).

Что касается методов доходного подхода, то в разрабатываемой методологии применяется метод дисконтирования экономии затрат, т.к. данный метод наиболее приспособлен для оценки стоимости технологических «ноу-хау».

Сравнительный подход к оценке стоимости и метод расчета стоимости проектных работ средств океанотехники в процентах от их строительной стоимости применяются в их «классическом» варианте.

Подробно о применении данных методов и подходов рассказано в п.3.3-3. настоящей Главы.

В результате применения перечисленных методов и подходов будут получены 4 значения стоимости проектных работ для одного и того же средства океанотехники.

Для того чтобы получить конечный результат стоимости проектных работ средства океанотехники, необходимо согласовать значения стоимости, полученные с использованием 2 методов и 2 подходов. Для этого в разрабатываемой методологии предлагается использовать метод анализа иерархии (МАИ), который применяется для согласования результатов, полученных с использованием различных подходов и методов оценки стоимости, который позволит свести полученные результаты к одному наиболее точному значению стоимости проектирования.

Таким образом, структура данной Главы будет следующая:

1. Иллюстрация алгоритма для расчета стоимости проектных работ средств океанотехники;

2. Определение перечня необходимых исходных данных, для расчета стоимости проектных работ с помощью перечисленных выше методов и подходов;

3. Подробное описание алгоритмов расчета стоимости проектных работ с помощью:

Затратного метода;

Доходного подхода;

Сравнительного подхода;

Метода расчета стоимости проектных работ в процентах от их строительной стоимости.

4. Алгоритм расчета конечной стоимости проектных работ путем согласования полученных результатов с помощью метода анализа иерархии (МАИ).

3.1. Алгоритм расчета стоимости проектных работ средств океанотехники Рисунок 3.1 иллюстрирует алгоритм, описывающий новую методологию расчета стоимости проектирования средств океанотехники при помощи таблиц Microsoft Excel.

ПРИМЕНЕНИЕ ПРИМЕНЕНИЕ Затратный метод Результат ценообразования (РЗАТР) Доходный подход к Результат оценке стоимости (РДОХОДН) КОНЕЧНАЯ МЕТОД СТОИМОСТЬ АНАЛИЗА ПРОЕКТНЫХ ИЕРАРХИИ РАБОТ Сравнительный Результат 3 (РПРОЕКТ) подход к оценке (РСРАВНИТ) стоимости Метод расчета стоимости проектных Результат работ в процентах от (Р%СТОИМ) строительной стоимости объекта Рисунок 3.1 Алгоритм расчета стоимости проектирования средств океанотехники 3.2. Исходные данные Данный раздел содержит информацию об исходных данных, необходимых для расчета стоимости проектных работ с помощью методов и подходов, о которых было сказано выше:

Исходные данные для расчета стоимости проектных работ с использованием метода полных издержек (затратный метод ценообразования) (п.3.2.1);

Исходные данные для расчета стоимости проектных работ с использованием сравнительного подхода к оценке стоимости(п.3.2.2);

Исходные данные для расчета стоимости проектных работ с использованием метода дисконтирования экономии затрат доходного подхода к оценке стоимости (п.3.2.3);

Исходные данные для использования метода расчета стоимости проектных работ в процентах от строительной стоимости объекта (п.3.2.3).

3.2.1. Исходные данные, необходимые для расчета стоимости проектных работ с использованием затратного метода ценообразования Основными показателями, необходимыми для расчета стоимости проектирования с использованием затратного метода, являются трудоемкость проектных работ и стоимость 1 нормо-часа. Перечень исходных данных, необходимых для расчета данных показателей представлен в таблице 3.1.

Таблица 3.1 Исходные данные для оценки стоимости проектирования затратным методом ценообразования № Наименование Наименование исходных данных для Единицы п/п показателя расчета показателя измерения Трудоемкость Продолжительность проектирования по проектных стадиям:

работ техническое предложение эскизный проект час технический проект рабочий проект Количество ИТР, занятых в проектировании чел.

Распределение трудоёмкости по стадиям:

% техническое предложение эскизный проект технический проект № Наименование Наименование исходных данных для Единицы п/п показателя расчета показателя измерения рабочий проект Затраты на основную и дополнительную заработную плату:

средняя заработная плата руб. / год (основная + дополнительная) чел общее количество ИТР Затраты на социальное страхование:

% от ЗП в год ставка страховых взносов Стоимость база для начисления страховых 2 руб. / год нормо-часа взносов Затраты на материалы руб. /год Накладные расходы:


руб. / год основная заработная плата % от основной ЗП в норматив накладных расходов год Прочие расходы % от всех затрат норматив прочих расходов 3 Прибыль Норма рентабельности проектной % от полной организации себестоимости 3.2.2. Исходные данные, необходимые для расчета стоимости проектных работ с использованием сравнительного подхода к оценке стоимости проектных работ Исходной информацией для расчета стоимости проектных работ средств океанотехники с использованием сравнительного подхода служат договорные цены на аналогичные, уже выполненные работы.

Расчет стоимости проектных работ данным подходом предполагает применение следующей расчетной процедуры: определение корректирующих коэффициентов, учитывающих различия между объектами по отдельным параметрам.

К основным таким параметрам можно отнести:

- технические характеристики проектируемого объекта и объекта-аналога;

- продолжительность выполнения работ;

- дата выполнения НИР-аналога;

- количество персонала, задействованного для выполнения НИР;

- необходимость в привлечении зарубежного персонала и др.

3.2.3. Исходные данные, необходимые для расчета стоимости проектных работ с использованием доходного подхода к оценке стоимости Метод дисконтирования экономии затрат доходного подхода для оценки стоимости проектирования средства океанотехники предполагает сравнение технических концепций освоения месторождения:

1. Техническая концепция, предполагающая использование средства океанотехники для добычи нефти/газа, рассматриваемого как технологическое «ноу-хау»;

2. Техническая концепция, предполагающая использование уже известной технологии для добычи нефти/газа (без «ноу-хау»).

При этом объем добычи нефти/газа, а соответственно выручка, является одинаковым для 2 вариантов концепций. Сравнению подлежат только денежные потоки капитальных и эксплуатационных затрат, налоговых платежей.

Перечень исходных данных, необходимых для расчета оценки стоимости проектных работ с использованием доходного подхода представлен в таблице 3.2.

Таблица 3.2 Исходные данные для оценки стоимости проектирования доходным подходом к оценке стоимости проектирования № Наименование Наименование исходных данных для Единицы п/п показателя расчета показателя измерения Стоимость капитальных вложений в объекты освоения месторождения для вариантов технических концепций, например:

1. Стоимость добычного комплекса;

Капитальные 1. 2. Стоимость морских линейных млн. руб.

затраты трубопроводов;

3. Стоимость береговых объектов приема продукции;

4. Стоимость газопроводов;

5. Стоимость завода для СПГ и др.

Стоимость обслуживания объектов % от капитальных освоения месторождения вложений Эксплуатационные 2. Услуги (танкерный флот) затраты млн. руб. / сут.

- фрахтовая ставка - количество судо-суток судо-сутки 3 Налоговые платежи Ставка НДС % Ставка НДПИ:

№ Наименование Наименование исходных данных для Единицы п/п показателя расчета показателя измерения руб/1000 м - природный газ % от выручки - конденсат Ставка налога на имущество % % от Ставка налога на прибыль налогооблагаемой прибыли 4 Расчетный период Длительность жизненного цикла проекта лет Ставка 5 Ставка дисконтирования экономии затрат % дисконтирования Доля от внедрения технологического «ноу Доля проектных 6 хау» в общей сумме дисконтированной % работ экономии затрат 3.2.4. Исходные данные для расчета стоимости проектных работ в процентах от строительной стоимости объекта Основными исходными данными для расчета стоимости проектных работ средств океанотехники данным методом являются:

1. Строительная стоимость проектируемого средства океанотехники;

2. Доля (процент) проектных работ в его строительной стоимости.

Строительная стоимость средства океанотехники Для расчета строительной стоимости средства океанотехники чаще всего применяется методология оценки затрат по укрупненным показателям.

Нормативы трудоемкости различных видов работ принимаются по соответствующим документам В таблице 3.3 представлен перечень исходных данных, необходимых для расчета оценки стоимости проектных работ в процентах от строительной стоимости объекта.

Таблица 3.3 Исходные данные для расчета оценки стоимости проектных работ в процентах от строительной стоимости объекта № Единицы Наименование показателя п/п измерения 1 Нагрузка масс судна 1.1 Общая масса, т т 1.1.1 1. Корпус 1.1.2 2. Насыщение корпуса 2 Цены на материалы и оборудование без НДС 2.1 Средневзвешенная цена стали марок 2.2 Средневзвешенная цена труб 2.3 Механизмы систем 2.4 Покрытия и лакокрасочные материалы 2.5 Изоляция, зашивка 2.6 Дельные вещи руб./т 2.7 Оборудование судовых помещений 2.8 Якорное устройство 2.9 Швартовное и буксирное устройства 2.10 Спасательное устройство 2.11 Грузовое устройство 2.12 Электроэнергетическая система, внутрисудовая связь и управление 2.13 Технологическое оборудование 3 Нормативы удельной трудоемкости 3.1 Изготовление корпуса 3.2 Трубомонтажные работы в корпусе н-час/т 3.3 Механомонтажные работы 3.4 Достроечные работы 3.5 Испытания 3.6 Доля машино-строительной части (МСЧ) в общей трудоемкости % 3.7 Коэффициент серийности 4 Прочие исходные данные 4.1 Затраты на подготовку производства и изготовление базового комплекта оснастки % 4.2 Норматив рентабельности 4.3 Затраты на управление Проектом 4.4 Затраты на услуги классификационных обществ и надзорных органов 4.5 Затраты на страхование строительства % в год 4.6 Продолжительность строительства лет Доля проектных работ в строительной стоимости объекта Чаще всего, стоимость проектирования средств океанотехники варьируется в пределах 7 - 10% от их строительной стоимости.

Но необходимо отметить, что стоимость проектирования может достигать и 20% от стоимости строительства для небольших уникальных объектов. Однако, для разработки месторождения стоимостью 500 млн. долл. стоимость проектирования может варьироваться от 3 до 7%.

3.2.5. После того, как произведен сбор и анализ всех исходных данных, перечисленных в п.3.2.1 – 3.2.4 настоящей Главы, следует перейти к расчету стоимости проектных работ с использованием 2 методов и 2 подходов. Подробное описание применения каждого из методов приведено далее в п.3.3-3.6 настоящей Главы. Результатами расчетов станут следующие значения стоимостей проектных работ (см. рис.3.1):

Результат 1: РЗАТР – стоимость проектных работ, полученная путем применения метода полных издержек затратного метода (п.3.3);

Результат 2: РДОХОДН – стоимость проектных работ, полученная путем применения метода дисконтирования экономии затрат доходного подхода (п.3.4);

Результат 3: РСРАВНИТ – стоимость проектных работ, полученная путем применения сравнительного подхода (п.3.5);

Результат 4: Р%СТОИМ – стоимость проектных работ, полученная путем применения метода расчета стоимости проектных работ средств океанотехники в процентах от их строительной стоимости (п.3.6);

3.3. Применение затратного метода ценообразования к оценке стоимости проектных работ средств океанотехники Целью применения данного метода является расчет стоимости проектных работ РЗАТР (Результат 1).

Как было обозначено в Главе 2, в разрабатываемой методологии будет применяться метод полных издержек (метод «издержки плюс»). Расчет стоимости проектных работ может быть произведен по формуле 3.1.

R (3.1) PЗАТР = С (1 + ) где Р — стоимость проектных работ;

С — полные издержки на единицу продукции (себестоимость проектных работ);

R — ожидаемая (нормативная) рентабельность.

Преобразуем формулу 3.1, разделив и умножив ее на трудоемкость проектных работ Т (формула 3.2):

R C (1 + ) 100 T (3.2) PЗАТР = T В Главе 2 было сказано, что стоимость нормо-часа определяется делением суммы себестоимости проектных работ и прибыли в тыс. руб. на полезный годовой фонд рабочего времени в тыс. нормо-часах, соответственно формулу 3. можно представить в следующем виде (формула 3.3):

(3.3) PЗАТР = C н час T Стоимость 1 нормо-часа проектных работ определяется по формуле 3.4.

( ЗП + СС + М + НР + Пр) + SПР Снчас =, (3.4) Т где:

ЗП - расходы на оплату труда;

СС - отчисления на социальное страхование;

М - стоимость материалов;

НР - накладные расходы;

Пр - прочие расходы;

SПР – прибыль (определяется путем перемножения рентабельности R в % на полные издержки С);

Т – трудоемкость проектных работ, тыс. н-час.

Таким образом, оценка стоимости проектных работ с использованием затратного метода ценообразования может быть определена 2 способами:

1. расчет стоимости проектных работ по фактическим затратам с учетом нормы рентабельности;

2. расчет стоимости проектных работ путем оценки трудоемкости их выполнения и определения средней стоимости 1 нормо-часа.

По своей сути, эти 2 способа очень близки, т.к. стоимость 1 нормо-часа определяется так же из фактических затрат на проектирование.

3.4. Применение доходного подхода к оценке стоимости проектных работ средств океанотехники Целью применения данного подхода является расчет стоимости проектных работ РДОХОДН (Результат 2).

3.4.1. Алгоритм действий при применении доходного подхода к оценке стоимости проектных работ Применение доходного подхода к оценке стоимости проектных работ предполагает следующий алгоритм действий:

1. Выбор 2-х вариантов технических концепций (см. п.3.2.3 Главы 3);

2. Оценка капитальных затрат и определение их динамики для каждого варианта технической концепции;

3. Оценка годовых эксплуатационных расходов для каждого варианта технической концепции;

4. Оценка налоговых платежей для каждого варианта технической концепции;

5. Оценка продолжительности жизненного цикла Проекта для каждого варианта технической концепции;

6. Оценка суммарных затрат для каждого года жизненного цикла Проекта для 2-х вариантов технических концепций;

7. Оценка экономии затрат на каждом году жизненного цикла за счет применения концепции, предполагающей использование средства океанотехники для добычи нефти/газа, рассматриваемого как технологическое «ноу-хау»


(Экономия затрат = Общие затраты по концепции без «ноу-хау» - Общие затраты по концепции с «ноу-хау»);

8. Оценка ставки для дисконтирования экономии затрат;

9. Дисконтирование экономии затрат;

10. Оценка доли проектных работ в сумме дисконтированной экономии затрат;

11. Оценка стоимости проектных работ РДОХОДН доходным подходом путем перемножения полученной суммы дисконтированной экономии затрат и доли в них проектных работ.

3.4.2. Оценка капитальных затрат средств океанотехники и судов При расчете стоимости строительства судов и средств океанотехники применяется:

- методология оценки затрат по укрупненным показателям (по укрупненной нагрузке масс);

- методология оценки затрат в соответствии со статистическими данными (пересчет с аналогов).

О методологии оценки затрат по укрупненным показателям подробно рассказано в п. 3.6 Главы 3.

Методология оценки затрат в соответствии со статистическими данными Оценка строительной стоимости судов и средств океанотехники с использованием данной методологии предполагает поиск данных о стоимости объектов-аналогов в открытых источниках или в базе-данных ранее выполненных Исполнителем работ.

При оценке строительной стоимости судов и средств океанотехники с использованием методологии оценки затрат в соответствии со статистическими данными необходимы следующие исходные показатели:

- стоимость объекта-аналога;

- основные технические характеристики объекта-аналога;

- страна постройки;

- год постройки;

- индексы пересчета (индекс инфляции, индекс цен производителей продукции PPI и т.д.) Согласно принятым исходным данным производится пересчет стоимости объекта-аналога с использованием соответствующих стране постройки индексов.

Пересчет согласно основным техническим характеристикам судна или средства океанотехники производится, как правило, прямо пропорционально.

Оценка стоимости строительства средства океанотехники или судна с использованием методологии оценки затрат в соответствии со статистическими данными производится в соответствии со следующим алгоритмом действий.

Выполняется поиск объекта-аналога по основным техническим характеристикам;

В случае наличия различий в основных технических характеристиках с объектом, стоимость которого подлежит расчету, стоимость объекта-аналога корректируется с учетом этих различий. Корректировка производится путем составления прямой пропорции.

В случае наличия различий в годах постройки с судном или средством океанотехники, стоимость которого подлежит расчету, стоимость объекта-аналога корректируется с учетом соответствующих индексов пересчета (индекс инфляции, индекс цен производителей продукции PPI и т.д.) путем перемножения этих индексов на стоимость объекта-аналога.

После проведения корректировок, описанных выше, получаем строительную стоимость средства океанотехники или судна.

3.4.3. Оценка капитальных затрат на создание обеспечивающей инфраструктуры Обеспечивающая инфраструктура освоения месторождения для двух вариантов технических концепций предполагает наличие следующих составляющих:

Морские линейные трубопроводы;

Береговые объекты приема продукции;

Газопроводы;

Завод для СПГ и др.

Оценка стоимости строительства обеспечивающей инфраструктуры производится следующими методами:

- составление сводного сметного расчета стоимости строительства объектов инфраструктуры с использованием соответствующих сборников сметных нормативов, утвержденных Федеральным реестром сметных нормативов;

- пересчет с аналогов стоимости объектов инфраструктуры (применение сравнительного подхода к оценке стоимости объектов).

3.4.4. Оценка годовых эксплуатационных затрат на средства океанотехники, флот и обеспечивающую инфраструктуру Оценка эксплуатационных затрат на средства океанотехники и обеспечивающую инфраструктуру производится в % от капитальных вложений (без НДС) на базе ранее выполненных проектов-аналогов для следующих объектов:

добычной комплекс (включает средства океанотехники);

база обслуживания морских объектов;

морские линейные трубопроводы;

береговые объекты приема продукции;

завод СПГ, специализированный порт;

линейная часть сухопутного газопровода.

Также оценка эксплуатационных затрат на средства океанотехники и обеспечивающую инфраструктуру может быть определена постатейно.

Затраты на эксплуатацию средств океанотехники и обеспечивающей инфраструктуры включают следующие статьи:

- ремонт и содержание;

- заработная плата персонала;

- страховые сборы;

- затраты на администрирование;

-затраты на энергоснабжение.

Затраты на ремонт и содержание определяются согласно соответствующим нормативным коэффициентам. Нормативный коэффициент на ремонт и содержание объектов инфраструктуры и средств океанотехники представляет собой процент от их строительной стоимости в год. Следовательно, годовые эксплуатационные затраты на ремонт и содержание объектов инфраструктуры и средств океанотехники определяются путем перемножения соответствующего нормативного коэффициента на строительную каждого объекта.

Затраты на заработную плату персонала определяются путем нахождения суммы произведений соответствующих тарифных ставок оплаты труда в месяц на количество сотрудников штата и на количество месяцев работы в году.

Затраты на страховые сборы определяются путем перемножения ставки страховых сборов для средств океанотехники и объектов обеспечивающей инфраструктуры в год на его строительную стоимость.

Затраты на администрирование определяются путем перемножения соответствующего норматива на сумму затрат на ремонт и содержание средств океанотехники и объектов обеспечивающей инфраструктуры, заработную плату персонала и страхование.

Затраты на энергоснабжение определяется исходя из размера потребляемой энергии в кВт/ч, умноженной на стоимость 1 кВт/ч.

Годовые затраты на эксплуатацию средств океанотехники и объектов обеспечивающей инфраструктуры рассчитываются путем суммирования всех статей этих затрат.

В случае, если транспортировка продукции предполагает привлечение флота, то оценка годовых затрат на эксплуатацию судов может быть произведена следующими методами:

- оценка эксплуатационных затрат по статьям (условно-постоянные затраты + рейсовые расходы);

- оценка тайм-чартерной фрахтовой ставки судов и рейсовых расходов;

Все эксплуатационные затраты на суда можно разделить на 2 категории:

- условно-постоянные эксплуатационные затраты;

- рейсовые (условно-переменные) эксплуатационные затраты.

Условно-постоянные эксплуатационные затраты не зависят от количества рейсов, совершаемых судном в год, и подразделяются на следующие составляющие:

- ремонт и содержание судна;

- заработная плата экипажа судна;

- страховые сборы;

- затраты на администрирование.

Рейсовые (условно-переменные) эксплуатационные затраты напрямую зависят от количества рейсов, совершаемых судном в год, и подразделяются на следующие составляющие:

- затраты на топливо;

- портовые сборы.

Затраты на ремонт и содержание судна определяются согласно нормативным коэффициентам, принятым в зависимости от типа судна.

Нормативный коэффициент на ремонт и содержание судна представляет собой процент от строительной стоимости судна в год. Следовательно, годовые эксплуатационные затраты на ремонт и содержание судна определяются путем перемножения соответствующего нормативного коэффициента на строительную стоимость судна.

Заработная плата экипажа может быть определена 2 способами:

- путем перемножения среднегодовой заработной платы 1 члена экипажа на общее количество человек экипажа;

- путем нахождения общей суммы умноженных нормативных ставок для каждой должностной единицы, установленных соответствующими соглашениями (например, ITF, Отраслевым соглашением по морскому транспорту и т.д.), на количество данных должностных единиц.

Страховые сборы определяются 2 составляющими:

- ставка страховых сборов H&M в процентах от стоимости судна в год;

- ставка P&I в рублях с валовой вместимости судна.

Следовательно, годовые затраты на страховые сборы определяются путем нахождения суммы произведения ставки страховых сборов H&M на строительную стоимость судна и произведения ставки P&I в рублях на валовую вместимость судна в GT.

Затраты на администрирование определяются путем перемножения соответствующего норматива на сумму затрат на ремонт и содержание судна, заработную плату экипажа и страхование.

Затраты на топливо определяются на основании следующих исходных данных:

- расход топлива Q для различных режимов эксплуатации от 1 до n (ход по чистой воде/во льдах, стоянка и т.д.), г на 1 кВт/ч - мощность энергетической установки P, кВт;

- коэффициенты использования мощности энергетической установки K для различных режимов эксплуатации от 1 до n, %.

- длительность режимов эксплуатации t, сут.

- стоимость топлива Стопливо, руб/т.

Расчет годовых затрат на топливо может быть произведен по формуле 3.5.

n Зтопливо = ((Qn P 24) / 1000000 K n t С топливо ) (3.5) Портовые сборы определяются в соответствии с принятыми ставками портовых сборов в руб. за единицу GT судна и перечнем портовых сборов, установленными портами захода и выхода.

Годовые эксплуатационные затраты на судно рассчитываются путем суммирования всех составляющих этих затрат, описанных выше.

Оценка тайм-чартерной фрахтовой ставки судов и рейсовых расходов По договору фрахтования судна на основании тайм-чартера судовладелец обязуется за обусловленную плату (фрахт) предоставить фрахтователю судно и услуги членов экипажа судна в пользование на определенный срок для перевозок грузов, пассажиров или для иных целей торгового мореплавания.

Следовательно, при фрахтовании в тайм-чартер судовладелец оплачивает все постоянные расходы, необходимые для обеспечения мореходности судна.

Фрахтователь оплачивает переменные (рейсовые) эксплуатационные расходы, непосредственно связанные с выполнением той транспортной работы, на которой он использует судно.

Тайм-чартерная фрахтовая ставка может быть определена 2 способами:

- с использованием расчетной математической модели Исполнителя, проводится прогнозная оценка суточной фрахтовой ставки;

- из открытых источников для судов-аналогов.

Расчетная математическая модель Исполнителя генерирует денежные потоки, определяя тайм-чартерную фрахтовую ставку как справедливую ставку, которая обеспечит получение судовладельцем доходов на уровне принятой внутренней нормы доходности (ВНД). Судовладелец несет все затраты, связанные со строительством судна и условно-постоянные расходы на эксплуатацию судна:

ремонт и содержание суда, заработная плата экипажа, затраты на страхование судна и затрат на администрирование.

Для расчета суточной фрахтовой ставки с использованием расчетной математической модели Исполнителя, необходимо внести следующие исходные данные:

- строительная стоимость судна, руб;

- продолжительность строительства судна, лет;

- затраты на ремонт, % от строительной стоимости;

- затраты на администрирование, % от суммы всех условно-постоянных затрат;

- численность экипажа, чел.;

- среднемесячная заработная плата 1 члена экипажа, руб.;

- ставки по налогам: НДС, налог на имущество, налог на прибыль;

- годовой эксплуатационный фонд судна, сут.;

- требуемая ВНД, %;

- данные о схеме финансирования.

Оценка годовых затрат на фрахт судна производится путем перемножения тайм-чартерной фрахтовой ставки в руб. за сут. на годовой эффективный фонд работы судна.

Алгоритм оценки рейсовых расходов представлен выше.

Годовые эксплуатационные затраты на судно рассчитываются путем суммирования годовых затрат на фрахт судна и годовых рейсовых расходов.

3.4.5. Оценка налоговых платежей Оценка налоговых платежей предполагает расчет сумм следующих налогов:

Налог на добавленную стоимость (НДС);

Налог на добычу полезных ископаемых;

Налог на имущество;

Налог на прибыль.

3.4.6. Оценка продолжительности жизненного цикла Проекта Полный жизненный цикл освоения месторождения включает в себя следующие этапы:

проектирование;

строительство;

эксплуатация;

утилизация.

3.4.7. Оценка общих затрат Расчет общих затрат для каждого года жизненного цикла Проекта для 2-х технических концепций может быть произведен по формуле 3.6.

C общ = CAPEX + OPEX + TAX, (3.6) где:

CAPEX – сумма капитальных затрат на i-ом году жизненного цикла Проекта;

OPEX – сумма годовых эксплуатационных затрат на i-ом году жизненного цикла Проекта;

TAX – сумма налоговых платежей на i-ом году жизненного цикла Проекта;

3.4.8. Оценка экономии затрат Оценка экономии затрат для каждого года жизненного цикла Проекта может быть произведена по формуле 3.7.

C экон = С общ1 С общ 2 при С общ1 С общ 2, (3.7) где:

Собщ1 – общие затраты для технической концепции №1 на i-ом году жизненного цикла Проекта;

Собщ2 – общие затраты для технической концепции №2 на i-ом году жизненного цикла Проекта;

3.4.9. Оценка ставки для дисконтирования экономии затрат Один из методов оценки ставки дисконтирования – это расчет средневзвешенной стоимости капитала.

Средневзвешенная стоимость капитала (WACC) рассчитывается стандартно по следующей формуле 3.8:

WACC = E R E + (1 E ) R D (1 T ), (3.8) RE где – стоимость собственного капитала компании;

RD – стоимость заемного капитала компании;

E – доля собственного капитала в капитале компании (целевой уровень);

T – ставка налога на прибыль.

В соответствии с моделью CAPM (Capital Asset Pricing Model) требуемая доходность владельцев собственного капитала рассчитывается следующим образом (см. формулу 3.9):

R E = R f + R country + L (R m R f ), (3.9) Rf где – безрисковая ставка процента;

R Country – страновой риск;

L – бета компании (с учетом долговой нагрузки);

Rm Rf – рыночная премия за риск.

3.4.10. Дисконтирование экономии затрат Оценка дисконтированной экономии затрат выполняется по формуле 3.10.

C эконt T C ЭКОНdiscount = (3.10) (1 + r ) t t = где:

Cэконt – общая сумма экономии затрат на t-м году жизненного цикла Проекта, руб;

r – ставка дисконтирования, %;

t – порядковый номер года жизненного цикла Проекта;

T – жизненный цикл Проекта, лет.

3.4.11. Оценка доли от внедрения технологического «ноу-хау» в сумме дисконтированной экономии затрат В полученной сумме дисконтированной экономии затрат необходимо определить долю от внедрения технологического «ноу-хау».

Произведение доли от внедрения технологического «ноу-хау» и суммы дисконтированной экономии затрат должно быть равно сумме общей выручки проектной организации для заданной внутренней нормы доходности IRR.

При этом должно быть обеспечено равенство IRR проектной организации, завода-строителя средств океанотехники и всего проекта в целом.

Таким образом, для определения доли от внедрения технологического «ноу хау» необходимо провести анализ экономической эффективности и определить показатель IRR для всего проекта в целом и для завода-строителя. И далее – определить выручку проектной организации для найденного IRR с использованием исходных данных о себестоимости проектных работ.

3.4.12. Оценка стоимости проектных работ доходным подходом Оценка стоимости проектных работ доходным подходом производится путем перемножения полученной суммы дисконтированной экономии затрат и доли от внедрения технологического «ноу-хау» (см. формулу 3.11) (3.11) PДОХОДН = С ЭКОНdiscount S "ноу хау" 3.5. Применение сравнительного подхода к оценке стоимости проектных работ средств океанотехники Целью применения данного подхода является расчет стоимости проектных работ РСРАВНИТ (Результат 3).

3.5.1. Алгоритм действий при применении сравнительного подхода к оценке стоимости проектных работ Применение сравнительного подхода к оценке стоимости проектных работ предполагает следующий алгоритм действий:

1. Изучение соответствующего рынка проектных работ и сбор информации о недавно выполненных аналогичных научно-исследовательских работах (НИР).

2. Проверка информации. Необходимо убедиться, прежде всего, в том, что цены не искажены какими-либо чрезвычайными обстоятельствами.

Проверяется также достоверность информации о дате выполнения работ, технических и других характеристиках проектируемых объектов.

3. Сравнение оцениваемого объекта с каждым из аналогичных объектов и выявление отличия по дате выполнения, объему работ, техническим характеристикам проектируемого объекта, местоположению, исполнению и т.д.

Все различия должны быть зафиксированы и учтены.

4. Расчет стоимости проектных работ РСРАВНИТ путем корректировки цен на аналогичные нематериальные активы. В той мере, в какой оцениваемый объект отличается от аналогичного, в цену последнего вносят поправки с тем, чтобы определить, по какой цене мог быть продан объект, если бы обладал теми же характеристиками, что и оцениваемый объект. При анализе цен аналогичных объектов применяется следующая расчетная процедура: определение корректирующих коэффициентов, учитывающих различия между объектами по отдельным параметрам.

3.5.2. Определение корректирующих коэффициентов Определение корректирующих коэффициентов используется тогда, когда сравниваемые нематериальные активы различаются по отдельным параметрам.

Данные параметры можно учесть в стоимости путем введения соответствующих повышающих или понижающих коэффициентов.

Как было сказано в п. 3.2.2 настоящей Главы, к основным таким параметрам можно отнести:

- технические характеристики проектируемого объекта и объекта-аналога;

- продолжительность выполнения работ;

- количество персонала, задействованного для выполнения НИР;

- необходимость в привлечении зарубежного персонала;

- дата выполнения НИР-аналога и др.

К основным техническим характеристикам, по которым проводится сравнение проектных работ средств океанотехники, относятся:

1. вес средства океанотехники;

2. производительность средства океанотехники;

3. количество главных двигателей и мощность энергетической установки;

4. стоимость технологического оборудования и т.д.

Необходимо отметить, что перечень основных технических характеристик может меняться в зависимости от конкретного рассматриваемого варианта.

Таким образом, пример расчета коэффициента КТЕХ, учитывающего различия в технических характеристиках проектируемого объекта с объектом аналогом, может быть представлен в следующем виде (см. формулу 3.12).

f1 ( D1 ;

P1 ;

С ОБОРУД1 ;

n 1 ) (3.12) K ТЕХ = f 2 ( D2 ;

P2 ;

С ОБОРУД 2 ;

n 2 ) где:

D1 – водоизмещение порожнем проектируемого объекта, т;

D2– водоизмещение порожнем объекта-аналога, т;

P1 – мощность ЭУ проектируемого объекта, МВт;

P2 – мощность ЭУ объекта-аналога, МВт;

СОБОРУД1 – удельная стоимость технологического оборудования проектируемого объекта, млн. руб./т;

СОБОРУД2 – удельная стоимость технологического оборудования объекта аналога, млн. руб./т;

n1 – n-я техническая характеристика проектируемого объекта, усл.ед.;

n2 – n-я техническая характеристика объекта-аналога, усл.ед.;



Pages:     | 1 || 3 | 4 |
 





 
© 2013 www.libed.ru - «Бесплатная библиотека научно-практических конференций»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.